Центральные банки рассматривают выпуск собственных цифровых валют. Ключевая мотивация - расширение доступа к финансовым услугам.
Как именно можно разработать и внедрить цифровые валюты центральных банков для обеспечения доступа "небанковских" людей к основным финансовым услугам?
1,7 млрд людей не пользуются банковскими услугами
По данным Всемирного банка: 1,7 миллиарда взрослых людей не пользуются банковскими услугами. Без доступа к услугам формального финансового сектора, они вынуждены прибегать к альтернативным вариантам, зачастую со значительными затратами или риском. Полный текст исследования по странам и регионам можно скачать на Globalfindex.worldbank.org
Такая финансовая изоляция:
закрепляет бедность,
ограничивает возможности,
не позволяет людям защитить себя от трудностей,
лишает надежды на лучшее будущее.
Финансовая доступность начинается с отправки и получения платежей. Людям нужен быстрый, безопасный и дешевый способ перевода денег. На сегодняшний день центральные банки удовлетворяют эту потребность, предоставляя наиболее доступную наличную форму денег. Однако использование исключительно наличных денег оставляет "небанковских" клиентов вне формальной финансовой системы и без данных и следов транзакций, необходимых для быстрого доступа к финансовым услугам. Это может затруднить для малого бизнеса формирование сбережений и доступ к кредитам.
Платежный ландшафт меняется
Благодаря распространению цифровых и мобильных технологий. Наличные операции сокращаются на фоне перехода к электронным платежам - тенденция, ускоренная пандемией COVID-19.
Скачать детальный отчёт по ускорению цифровизации платежей на английском языке в формате PDF на Bis.org
Учитывая эти изменения, крайне важно работать над устранением расширяющегося "цифрового разрыва". Центральные банки и политики готовы исследовать разные реформы, включая выпуск цифровых денег центрального банка для участников рынка.
Преимущества использования CBDC
CBDC могут снизить некоторые барьеры для "небанковских" клиентов:
потенциально запретительные затраты и высокие комиссии за транзакцию;
минимальный остаток на счете;
формальное подтверждение личности;
низкий уровень доверия к банковским платежам и
отсутствие смартфонов у некоторых групп населения.
CBDC не являются единственным способом преодоления этих барьеров. Центральные банки уже внедряют и совершенствуют различные системы быстрых платежей (СБП). Цифровые валюты центральных банков - естественное продолжение этого процесса. Использование систем быстрых платежей и CBDC:
увеличит конкуренцию среди поставщиков платежных услуг,
будет способствовать предложению новых услуг и снижению затрат и
расширит доступ к финансовым услугам.
Цифровые валюты центральных банков будут включать уникальные преимущества денег центрального банка - безопасность, завершенность, ликвидность и целостность.
CBDC могут:
исключить корыстные коммерческие интересы некоторых платежных систем - снизить издержки для пользователей,
Цифровая валюта центрального банка имеет потенциал для модернизации и объединения платежных систем - как внутри страны, так и за её пределами. Для стран с ограниченной финансовой инфраструктурой переход на механизм CBDC предоставит подключение к инклюзивной, безопасной и эффективной платежной системе.
Социальные аспекты использования CBDC
Правительства могли бы использовать CBDC для направления финансовой поддержки домохозяйствам с низким доходом:
интегрировать их в финансовую деятельность,
создать для них дополнительный канал доступа к другим финансовым услугам.
Внедрение цифровой валюты центрального банка должно сопровождаться политическими реформами и гарантиями для устранения потенциальных трудностей и рисков:
низкого уровня финансовой и цифровой грамотности,
операционных проблем и кибербезопасности,
исключить устранение посредников - чтобы деньги не хранились в больших "кошельках" CBDC, а использовались для кредитования, ипотеки и других целей развития экономики.
Использование CBDC предоставит людям:
контроль над данными о транзакциях,
возможность делиться данными о транзакциях с широким кругом поставщиков финансовых услуг,
использовать встроенную жесткую защиту персональных данных в структуре CBDC.
Задачи центральных банков
Сбалансировать защиту конфиденциальности и прозрачность
Обеспечить финансовую доступность и финансовую целостность
Разработать тип доступа потребителям: напрямую или предлагать цифровые кошельки через банки и небанковских поставщиков финансовых услуг
Провести дополнительные диалоги, исследования и испытания для лучшей настройки CBDC в качестве двигателя финансовой доступности.
Руководители центральных банков и другие представители государства обязаны обеспечить инклюзивность, открытость, конкурентоспособность и учет потребностей и интересов всех групп населения в финансовой системе. При правильном проектировании CBDC имеет большие перспективы для поддержки цифровой финансовой системы, которая работает для всех.